公募量化基金收益表现

　　为了对公募量化基金收益表现进行跟踪，我们将市场存续的公募量化基金分为三类：公募量化对冲基金、公募沪深300 增强基金和公募中证500 增强基金，定期统计不同类型公募量化基金的业绩表现。

　　公募量化对冲基金：11 月3 日以来公募量化对冲基金整体收益率为-0.18%，2021年以来公募量化对冲基金整体收益率为1.58%。2021 年以来，18 只量化对冲基金取得正收益，7 只量化对冲基金取得负收益，累计收益率排名靠前的量化对冲基金分别为：中融智选对冲策略3 个月定开(7.92%)、嘉实绝对收益策略A(6.46%)、华夏安泰对冲策略3 个月定开(6.17%)。

　　公募沪深300 增强基金：11 月3 日以来公募沪深300 增强基金整体超额收益率为-1.02%，2021 年以来公募沪深300 增强基金整体超额收益率为3.47%。2021 年以来，34 只沪深300 增强基金超额收益为正，8 只沪深300 增强基金超额收益为负，累计超额收益排名靠前的沪深300 增强基金分别为：富荣沪深300 增强A(14.8%)、天弘沪深300 指数增强A(11.23%)、银河沪深300 指数增强A(10.35%)。

　　公募中证500 增强基金：11 月3 日以来公募中证500 增强基金整体超额收益率为-1.55%，2021 年以来公募中证500 增强基金整体超额收益率为4.09%。2021 年以来，28 只中证500 增强基金超额收益为正，15 只中证500 增强基金超额收益为负，累计超额收益排名靠前的中证500 增强基金分别为：博道中证500 指数增强(18.33%)、西部利得中证500A(14.59%)、上银中证500 指数增强A(13.92%)。

　　私募量化基金收益表现

　　我们选择私募量化中性精选指数，来衡量私募量化对冲策略的整体业绩表现。同时我们选取了管理规模相对较大的10 家量化私募，统计各家量化中性策略的月度收益表现。

　　从私募量化对冲精选指数的净值表现和周度收益来看，截至12 月3 日的最后一周，私募量化中性产品整体收益为0.28%，11 月份以来平均收益率为0.65%，2021 年以来平均收益率为9.06%。

　　我们选取了管理规模相对较大的10 家量化私募，统计各家量化中性策略的月度收益表现。2021 年11 月，头部量化私募中性策略的平均收益率为0.52%，月度收益率最高为2.89%，月度收益最低为-3.24%。

　　风险提示：模型测试基于历史数据，市场未来可能发生变化。

（文章来源：开源证券）

(原标题：量化基金业绩简报：年关将至 量化产品业绩“强者恒强”)